近日，由美國(guó)《輪胎商業(yè)》組織的2015年度全球輪胎75強(qiáng)排行榜公布。從入圍輪胎企業(yè)業(yè)績(jī)分析，全球輪胎市場(chǎng)在經(jīng)歷上兩年滯長(zhǎng)后進(jìn)入下行通道，銷售額下降3.8%.營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)仍增長(zhǎng)，但上漲幅度減小。世界輪胎企業(yè)排名變化不大，兼并較少發(fā)生。輪胎投資在連續(xù)多年增長(zhǎng)后出現(xiàn)下降，且投資有向亞洲轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)。
現(xiàn)橡膠及原油價(jià)格處于歷史低位，輪胎價(jià)格呈現(xiàn)下降趨勢(shì)。《輪胎商業(yè)》預(yù)測(cè)，2015年世界輪胎銷售額繼續(xù)下降6%~8%.目前全球大多輪胎制造商弱化銷售額，著眼于提高營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。
排名變化不大
按慣例，2015年度全球輪胎75強(qiáng)排行榜按企業(yè)2014年與輪胎制造有關(guān)聯(lián)的銷售額排名。今年排名變化不大，在17位前幾乎是去年的翻版，第18位才出現(xiàn)韓國(guó)下世紀(jì)從去年的22位上升至18位。
普利司通以260.45億美元銷售額連續(xù)7年居世界之首，這得益于另兩個(gè)參股公司的貢獻(xiàn)——一是43%參股薩巴奇輪胎(土耳其);二是19%參股諾基亞輪胎(芬蘭)。米其林以246.685億美元排名第二位，固特異以163.550億美元排名第三位。排在第四位的是德國(guó)大陸，銷售額為118.750億美元，其進(jìn)一步縮短了與前三強(qiáng)的差距。
輪胎銷售額“百億美元俱樂(lè)部”共有4家企業(yè)，分別是普利司通、米其林、固特異及大陸。意大利倍耐力公司位居第五，日本住友第六。第七位是韓國(guó)輪胎，第八位為日本優(yōu)科豪馬。第九、十位為中國(guó)輪胎企業(yè)——正新國(guó)際和杭州中策。新加坡佳通輪胎、美國(guó)庫(kù)珀輪胎橡膠、韓國(guó)錦湖輪胎、日本東洋橡膠分列11、12、13、14位。山東三角輪胎、印度MRF、阿波羅輪胎、韓國(guó)下世紀(jì)、諾基亞輪胎、山東玲瓏橡膠分列15、16、17、18、19、20位。
新進(jìn)入排行榜的企業(yè)有5家：山東中一(中國(guó))、浦林成山(中國(guó))、濰坊躍龍(中國(guó))、Camso(加拿大)、Altai輪胎工業(yè)(俄羅斯)、黃海輪胎(中國(guó))。
銷售額降幅擴(kuò)大
2014年世界輪胎行業(yè)銷售額為1799億美元，下降3.8%，這是新世紀(jì)以來(lái)連續(xù)第三年下降，且降幅有擴(kuò)大趨勢(shì)，意味著世界輪胎行業(yè)銷售額進(jìn)入下降通道。
在75強(qiáng)中50家企業(yè)銷售額下降，前10強(qiáng)中9家銷售額下降，銷售額下降成主流。普利司通、米其林、固特異3家總銷售額較上年度下降4.9%，占世界輪胎總銷售額的37.2%.
行業(yè)的集中度在連續(xù)多年下降后，出現(xiàn)基本穩(wěn)定。前10強(qiáng)所占份額為63%，與上年持平。2014年是輪胎行業(yè)并購(gòu)重組較少的一年，對(duì)排名少有影響。但2015年中國(guó)化工收購(gòu)意大利倍耐力頗受關(guān)注。一旦交易完成，將對(duì)今后世界輪胎排名產(chǎn)生較大影響，倍耐力排名將后退很多，中國(guó)化工與倍耐力新組建的輪胎公司有望進(jìn)入前15位。
銷售額增長(zhǎng)幅度在10%以上的僅6家，分別是濰坊躍龍(中國(guó))、賽輪金宇(中國(guó))、CTP運(yùn)輸產(chǎn)品公司(美國(guó))、山東中一(中國(guó))、山東八一(中國(guó))及四川海德輪胎(中國(guó))。下降10%以上的有23家。世界輪胎20億美元俱樂(lè)部成員依舊為17家，10億美元俱樂(lè)部成員由33家下降至27家。
銷售額下降主要原因是橡膠等主要原材料價(jià)格下降導(dǎo)致輪胎價(jià)格走低。2015年輪胎價(jià)格依然向下，預(yù)計(jì)2015年輪胎銷售額下降幅度可能在6%~8%.
經(jīng)濟(jì)效益仍向好
2014年世界輪胎75強(qiáng)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)和凈利潤(rùn)仍保持增長(zhǎng)，大多創(chuàng)歷史新高，但增幅有進(jìn)一步下降趨勢(shì)。申報(bào)利潤(rùn)的20家大型輪胎公司中1家虧損，平均營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率由上年12.5%下降至12.3%.20家公司中只有3家下降，其中帝坦公司虧損。諾基亞輪胎營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率最高，達(dá)22.2%.行業(yè)平均凈利潤(rùn)率為7.4%，比上年增長(zhǎng)2.52個(gè)百分點(diǎn)。
20家公司中凈利潤(rùn)下降5家，其中帝坦公司虧損。諾基亞輪胎以18.8%凈利潤(rùn)率列第一位。固特異及正新國(guó)際凈利潤(rùn)率保持兩位數(shù)增長(zhǎng)。凈利潤(rùn)相對(duì)上年度增長(zhǎng)占多數(shù)，有3家公司凈利潤(rùn)較上年增幅較大，最大的是固特異達(dá)307.5%，增幅第二的東洋輪胎達(dá)169.4%，第三位佳通輪胎達(dá)124.4%.
利潤(rùn)向好主要原因是橡膠價(jià)格較低。從2015年上半年情況分析，2015年世界輪胎行業(yè)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)和凈利潤(rùn)進(jìn)一步看好。
投資首次放緩
近年世界輪胎行業(yè)投資保持穩(wěn)定增長(zhǎng)，但2014年首次放緩。《輪胎商業(yè)》統(tǒng)計(jì)數(shù)字為60億美元，低于近10年平均值70億美元。
投資中2/3發(fā)生在亞洲，輪胎投資呈現(xiàn)向亞洲尤其是中國(guó)及泰國(guó)轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)。過(guò)去一年中新上項(xiàng)目有12個(gè)，至少新增6600套半鋼乘用/輕卡胎、900萬(wàn)套載重胎及500萬(wàn)套其它種類輪胎。主要輪胎公司共宣布關(guān)閉3個(gè)工廠，阿波羅關(guān)閉南非Durban工廠，米其林關(guān)閉匈牙利Budapest工廠及法國(guó)Joue-les-tores工廠。
日本優(yōu)科豪馬以10億美元投資居第一。其次是固特異、建大橡膠及阿波羅，分別為6.35億、5.0億、4.25億美元。輪胎投資占銷售額比例平均為7.2%，比上年下降近1個(gè)百分點(diǎn)。
按研發(fā)費(fèi)用排名，德國(guó)大陸及普利司通居前兩位，分別是28.28億及2.88億美元。按研發(fā)費(fèi)用占銷售額比重排名，米其林、下世紀(jì)及倍耐力以3.4%并列第一。20家輪胎公司中19家研究與研發(fā)費(fèi)用占銷售額比重較上年度增長(zhǎng)，下降的只有庫(kù)珀1家。增幅超20%的有正新輪胎、錦湖輪胎、帝坦公司及印度JK輪胎。
